想抱团取暖，或者有疑惑的，欢迎添加VX进裙：Lovz52820（公众号：加密神探长Jane）

在交易市场中，每个人都希望自己是 “吃到蛋糕的人”，有些人甚至想成为 “吃完整个蛋糕的人”。

我们首先要搞懂的是蛋糕的构成：

BTC 是一个永远不会出错的帐本，因此 BRC20 我把它理解为是一个印着各种花纹的纸张。BTC 有多少张纸，那就可以有多少 BRC20。而给纸张印花纹的这个技术叫做 “ordinals”

那么我们知道的就是，ordinals 属于核心技术，BRC20 只是其中一种表现形式。因此在大小关系上是 ordinals = BTC > BRC20

注意，这里说的是 ordinals = BTC，但 BTC ≠ ordinals，ordinals 寄生于 BTC，但只是 BTC 的一部分；BRC20 属于 ordinals 的一种展现形式之一！但并非完全的展现形式。

有哪些人在吃蛋糕呢？

首先我们知道的是 BRC20 继承了 BTC 的特性，没有垄断式的狗庄，BRC20 的最大卖点目前就是真正意义上的公平发射。

交易所在这件事件中作为交易手续费的受益方属于既得利益者。

用户玩家作为持币地址的扩增者，每一位都希望的是在这里能分羹一杯。

BTC生态在今年取得了巨大的进展，涌现出Ordinals、Atomicals、PIPE等多个原生协议。BTC生态的创新不仅给比特币带来更多的可能性，也蕴藏着独特的投资机会，相关代币的表现甚至跑赢了BTC。

下文将介绍一些我们正在关注的BTC生态投资机会，助你成为那个 “吃到蛋糕的人”！

Ordinals协议

Ordi是Ordinals Protocol的原生链代币，同时ordi也是比特币BRC-20代币，类似于以太坊的ERC20代币，这是基于ordinals协议的比特币合约代币。

ORDI 代币 Ordinals 于 2023 年 3 月 8 日部署了 ORDI 代币，总量 2100 万枚。ORDI 历史最高价达到 25 美元。

Ordi 是 BTC 上第一个也是目前最有价值的 BRC-20 代币，由BRC-20代币标准创始人@domodata创建。目前只是一个实验性的可互换代币标准，代币本身没什么价值。但是，跟狗狗币一样，被人炒多了就有了价值，这个价值就是炒作价值。

为什么ORDI币这么受大家关注呢?

第一个原因就是因为他是比特币,BCR20的龙头币ORDI是比特币链上的第一个原生代币,就好比是以太坊当年创建出智能合约一般,天生就拥有炒作性,因为铭文规则就是ordinal创建的,第一个BRC20代币也是他发的。

根据BRC20网站数据显示,已经有超过1万4千2百种BRC20代币被部署,总市值大概7亿美元,其中,ORDI稳居第一,市值4.1亿美元,占整体BRC20市值的57%。人们想要投资加密货币就会先想到比特币,那么如果想要投资BRC20代币也自然会先想到ORDI。

第二个原因就是因为，他的发行相对比较公平，ordi没有项目方，没有vc投资人，也没有什么愿景价值观，也没有白皮书和路线路，就是一个简简单单的基于比特币链上的小创新。

这个币的发行没有预留，你想当庄家唯一的方式就是只能通过mint的方式获得。而且人人平等。

ORDI背后究竟玩的是什么?

ordi其实玩的是一种情怀，说白了就是蹭比特币的热度，熊市没啥热点可玩了，总得搞点事情吧，这个东西存在就有他的合理性。现在我们能看到的各种brc20的代币，未来99%的都会走向归零，他们的参与门槛有点高，玩家少，得会使用去中心化的比特币钱包，而且得去比特币的去中心化交易所里交易，目前只有ordi上了gate其他brc20的代币还都没上大交易所。

目前来看最强的竞争对手就是 sats ，这个也是brc20赛道的潜力币种，还没上一线交易所。

什么是sats？

sats是Brc-20协议上的第九个铭文代币，全称是satoshis，是bitcoin最小的单位，简称为聪，也称为比特聪。1个BTC=1亿聪。总量2100万亿，对应2100万个BTC。市场热度甚至超过元老级别的ordi。

sats这个币，是brc20上目前市值已经超越ordi了，这个可能成为下一个shibi,或者doge,这样的memen币，因为便宜，持币地址多，很有可能会成为下一个疯狂CX的币，我感觉疯狂还会持续，这个热潮还会持续到12月份。

SATS的持币地址已经达到37888个，是整个Ordinals生态中持币用户最多的项目，这表明其拥有深厚的社区基础和高度的认可度。这种广泛的社区支持为SATS提供了强大的动力。

近一个月$SATS上涨接近十倍，陆续登录Bitget、Kucoin、Gate等交易所，市值接近3亿美元。各交易所全面拥抱比特币生态，正在带来更多的资金和关注。

近一个月$SATS上涨接近十倍

BRC-100问世，有望开启DeFi、GameFi等原生应用

10月25日，BRC-20开发者@domodata成立的基金会Layer 1 Foundation发布了BRC-100的介绍。BRC-100是一种基于序数理论的可扩展的去中心化计算协议，专为直接在比特币第一层上的去中心化应用程序设计，例如DeFi、SocialFi、GameFi等。BRC-100从BRC-20扩展而来，并且可以扩展和改进，为基于比特币第一层的应用创造可能性。

Ordinals协议上线虽然只有9个月的时间，但在此过程中吸引了多个领域和社区的开发者，涌现出诸多应用和玩法，比如BRC-20、稀有聪、递归铭文等等，围绕Ordinals改进和扩展的协议与应用仍在不断出现，后续发展值得我们继续关注。

Atomicals协议

Atomicals协议于9月17日上线，是一种简单而灵活的协议，专用于在比特币等未花费的交易输出（UTXO）区块链上铸造、传输和更新数字对象（传统上称为NFT）。Atomical采用一种称为“组织数字对象”的方式，实质上是按照一些简单规则定义的数字所有权链。

相较于Ordinals协议，Atomicals协议的设计更加精细，内置了代币、NFT、领域、容器等模块，为开发者和用户提供了多种常用功能。自9月17日上线以来，该协议吸引了众多开发者和用户的关注，已经推出了钱包、浏览器、铸造平台、域名服务等工具。铸造次数已经达到数万次，并且目前仍在高速增长中。

ARC-20代币

Atomicals协议的ARC-20代币标准解决了在比特币网络上表示任意同质化代币的问题，它使用一个聪来代表被部署的代币。任何人都可以使用支持UTXO的钱包来部署和转移ARC-20代币，并有直接部署和去中心化部署两种方式。同时，ARC-20还配备了内置的唯一名称系统，首次注册的代币名称是永久性的。

一些ARC-20代币

作为Atomicals协议最简单的玩法，多个ARC-20代币已经被社区成员铸造完成。其中$ATOM是第一个诞生的ARC-20代币，成为Atomicals协议的代表性代币。其总量为2100万个，目前在$ATOM价格达到了$1.55，总市值约为3000万美元。对标$ORDI超过4亿美元的市值，$ATOM的想象空间巨大。

NFT

「Atomical Digital Object」是一种新型的NFT，可以在比特币网络上铸造和转移。与传统的NFT 不同的地方在于，它不需要中心化服务或者可信任的索引器，而是永久地存储在比特币区块链上。

在不可变的内容和文件之外，它也支持进行持续的更新，因此也可适用于社交媒体、游戏和其他应用。

Realm Name

领域（Realm Name）是用于关联网络地址和资源信息的域名标识符，以+开头，至少包含一个英文字母。值得注意的是，领域无需任何中间人或中心化注册商，一旦用户认领了一个域名，就将永久拥有，直至转移给他人。

有趣的是，领域通过后缀支持子领域的创建，这为更多的应用和玩法打开了大门。例如，用户可以在一个领域下注册多个DAO进行管理。最近，领域的铸造活动达到了高峰，长度较短的1、2、3位数领域被迅速抢注，目前领域的总铸造数已超过30000个。

Atomicals协议在开发者的精心策划下，拥有相对完善的模块和功能。仅仅上线一个多月，就迎来了数万次的铸造，发展速度令人惊叹。作为Ordinals协议的竞品，Atomicals协议有望在未来涌现出更多的玩法和应用，值得持续关注。

PIPE协议

PIPE是一种原生的比特币代币协议，灵感源自Casey Rodarmor的RUNES和Ordinals的BRC-20协议，由BRC-20索引器TRAC的创作者主导开发。与BRC-20相似，PIPE包含着部署、铸造和转账等三个核心功能，但其独特之处在于基于比特币的UTXO，因而可以创建同质化代币和NFT，展现出更高的灵活性。

Ordinals创始人提出的RUNES协议尚未上线，由于无法进行去中心化铸造而饱受争议。PIPE协议在RUNES协议的基础上增加了公平铸造的功能，并抢先上线获得了一众社区支持者。

$PIPE是第一个被部署和铸造完成的代币，总量为2100万个。目前市场价格达到$1.2，市值约为2500万美元。

PIPE协议还处于极早期的阶段，各类基础设施仍在开发中。SatsX近期上线了PIPE协议的铸造和转移功能，以及交易市场。Biston Labs开始测试PIPE协议的Swap，相关生态正在不断完善。

SatsX近期上线了PIPE协议的铸造和转移功能

侧链 & 二层协议

RSK（Rootstock）是由IOV Labs于2018年1月推出的比特币侧链，通过合并挖K技术实现与比特币网络的安全和去中心化特性共享。同时，它兼容EVM智能合约，成功在不降低安全性的前提下扩展了比特币系统的功能。RSK的原生代币为RBTC，与BTC挂钩1:1，通过特殊的桥接机制与BTC进行转换，用于支付RSK网络交易费用，当前发行量达到3334个。

IOV Labs在RSK的基础上进一步开发了RIF（Rootstock Infrastructure Framework），涵盖了操作系统、域名服务、中继和钱包等基础设施。

旨在通过提供API和语言库，帮助开发者更快速、更高效地构建DApp。而RIF的原生代币$RIF在最近的上涨中表现突出，率先翻倍，引起了币安的关注，进而上线了RIF的永续合约。尽管经历了一波大幅上涨，RIF的市值目前仅有1.1亿美元，但其向上的潜在空间不容小觑。

Stacks

Stacks是一个基于比特币的Dapp和智能合约的区块链网络，类似于比特币上的侧链或者Layer 2，并拥有DeFi、NFT、DAO等相对完整的生态应用。STX是其发行的原生代币，用于支付手续费和智能合约费用。

部分Stacks生态应用

10月20日，Stacks发布了sBTC的开发者版本，为开发人员提供了构建应用程序的平台，该应用程序可以使用sBTC，并测试存款和取款等基本功能。sBTC是Stacks层上的1:1映射BTC的资产，可以通过智能合约访问，适用于DeFi和NFT等应用。

Stacks计划在2024年第一季度发布Nakamoto升级，以显著提升网络的安全性和运行速度。

最近，STX的价格和TVL都经历了回升，TVL超过了2000万美元，市值达到了10亿美元。

目前，STX是比特币生态中市值最大的二层协议，拥有最多的Dapp，可以通过捕获比特币上涨的溢价，实现在大盘中的领先。未来，随着Nakamoto升级的完成，STX生态有望迎来更大的爆发。

Taproot Assets

Lightning Labs于10月18日发布了Taproot Assets主网的Alpha版本，使得开发者可以在比特币区块链网络上发行和管理稳定币及其他资产，开启了比特币生态新的可能性。

Lightning Labs成立于2016年，一直致力于开发闪电网络，解决比特币吞吐速度缓慢的问题。闪电网络是一个二层解决方案，提供了一种小额支付方式，允许用户通过支付通道进行链下交易，随后在完成交易后关闭通道并将交易结算至比特币网络，以此来降低交易手续费并提高比特币网络的吞吐量。

在2022年的B轮融资中，Lightning Labs成功筹得7000万美元，投资者包括了Tesla和SpaceX的早期投资者以及Robinhood的CEO。资金主要用途包括建造比特币网络之上的多资产层Taro。Lightning Labs的资金和技术实力雄厚，有望实现在比特币网络上构建全球货币的结算层，进一步推动比特币在主流范围内的采用。

闪电网络所有节点累计持有的BTC稳步上升

Nostr Assets Protocol已于10月30日成功上线Taproot Assets主网，并同时推出了万圣节的空投代币$TREAT和$TRICK。两者总共发行了4.2亿个代币，其中1亿个分配给白名单用户，每位用户可选择领取其中一种，截至目前已有8000个地址领取了8000万个代币。

当前市场价格约为$0.09，总的流通市值达到700万美元，全球FDV为3800万美元。未来，项目方还保留有其余的代币，并有可能推出更多的有趣玩法和用途。

结语

今年以来，BTC生态出现了惊人的发展，各种原生协议层出不穷，不仅给BTC带来了更多的玩法和应用，也为BTC社区带来了新的成员，使其变得更加多元化。站在当下，我们很难准确预测哪个协议最终会大获成功，但毋庸置疑的是，我们正处在BTC生态大爆发的起点，未来充满了无限可能。

就如同2021年的公链之争一样，每个项目都具备独特的技术特点和社区文化。在“百家争鸣”、相互竞争的背景下，不同项目的竞争将赛道逐渐扩大。

以BTC生态协议为例，$ORDI的市值目前已达到4亿美元，而$ATOM、$PIPE的市值仅在3000万美元左右。在一个生态处于早期阶段时，我们有机会以相对低的价格入场。一旦生态迎来进一步的发展，即使是广撒网的配置型投资也能取得巨大回报。

更为重要的是，BTC生态协议代币的涌现为BTC投资者提供了更多选择。在以往的牛市中，通常是BTC率先上涨，然后资金再流入ETH及其他山寨币。而在当前上涨周期中，BTC及其市占率再次创下新高。BTC作为机构配置加密资产的首选标的，BTC生态项目为机构提供了更多投资选择。

若BTC现货ETF成功获批，BTC生态项目很可能会因为更高的弹性而受到聪明钱的追捧，从而大举跑赢其他山寨币。

我们看好Ordinals、Atomicals和PIPE等BTC原生协议的爆发式增长，以及Stacks、RIF等老牌二层协议的长期发展，并密切关注相关代币的投资机会。

想抱团取暖，或者有疑惑的，欢迎添加VX进裙：Lovz52820（公众号：加密神探长Jane）

感谢阅读，我们下期再见！